리서치알음

라온시큐어(042510, KQ),

2분기 FIDO 생체인증 고성장 지속…하반기 FIDO 2.0 발표에 주목

라온시큐어 2분기 영업실적 매출액 43억원(+13.8%, YoY), 영업이익 6억원(+113.2%, YoY), 당기순이익 6억원(+115.0%, YoY) 기록

당 리서치센터의 추정치(매출액 48억원, 영업이익 10억원, 순이익 9억원)와 비교해선 소폭 밑돈 수준.

하지만 사업 부문별 매출 성장에서 모바일보안, FIDO 생체인증 부문이 고성장 추세를 나타내며 하반기 실적 개선 기대를 높이고 있는 것으로 판단함.

해당 부문 매출은 상반기 전체 비중에서 44%를 차지했으며, 53%의 성장세를 나타냄.

# 하반기 주목할 투자 포인트
 
동사는 국내 최다 FIDO 솔루션 레퍼런스를 가진 업체로 시장 확대에 따른 수혜 지속될 전망
 
보안 인증 건당 과금 서비스 구축으로 실적 개선 효과 극대화 예상
 
실적 개선과 함께 올 하반기 FIDO 2.0 발표가 상당한 주가 모멘텀으로 작용할 전망
 
웹브라우저에서 생체인증기술을 활용하기 위한 기술표준 ‘FIDO 2.0’ 발표가 올 하반기 예고되어 있음
 
과거 동사가 사상 최고가를 기록했던 2015년도 8월 당시 FIDO 기술 표준이 정해졌던 만큼, 이번 FIDO 2.0 발표가 동사 주가에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 판단